一晚暴涨177%，AI的突破开始了
昨晚美股 Moderna 暴涨 177%，市值一晚上多了 400 多亿美元，非常夸张。
为什么这家公司，市值一夜暴涨了这么多？
很多人可能对这个数据还没反应过来。
核心一句话，人类在攻克癌症这个世纪难题上，终于又前进了一步
主要是 Moderna 和默沙东一起做的个性化 mRNA 癌症疫苗，在 1137 名高危黑色素瘤患者参与的三期临床里，达到了主要终点。
用人话来说就是：这款疫苗配合 K 药，比只用 K 药更能压低癌症复发和远处转移的风险。
而且不是找几个人试了一下，它已经走到了最关键的大型三期临床。
这是全球第一款在大型三期临床中取得阳性结果的个性化新抗原疗法，也是第一款走到这里的 mRNA 癌症疗法。
当然目前药还没有获批，完整三期数据还要继续披露，总生存期数据也没有成熟。
但是总归是有所突破了
突破性在哪里？
很多人一听癌症疫苗，以为是健康人提前打一针，以后就不得癌症。
不是这么回事。
参加这次试验的，是已经做完黑色素瘤切除手术的高危患者。肿瘤虽然切掉了，但最让人害怕的，往往是身体里那些看不见、查不到的微小残留。
过几年，它可能又长出来。也可能直接转移。
所以之前的解决方法是
手术之后，医生还会用默沙东的 Keytruda，也就是大家常说的 K 药。
K 药的作用，是松开免疫系统的刹车，把免疫细胞叫醒。但叫醒了，它也不一定认得癌细胞。
现在的突破性在哪里？
也就是本文所说的，个性化 mRNA 疫苗就是来解决这个问题的。医生先把患者的肿瘤拿去测序，再用算法挑出最容易被免疫系统识别的突变，为这个人单独做一款疫苗。
说白了，
因为人类以前做药，基本都是一个药给一群人吃。现在这个思路变了：同一种癌症，每个人的突变都不一样，那就一人一癌，一人一药。
而这里的关键是，AI 和算法得到了切实的运用
海量突变里快速筛选靶点，把测序、免疫原性预测、历史实验数据串起来，让原本像大海捞针的工作，慢慢变成一条可以重复的流水线。
也就是AI 确实把其中最费时间、最难规模化的一段，往前推了一大步。
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另外资本市场，比较喜欢的是背后的商业模式。
药是一人一份，背后的测序、算法和生产平台，却可以不断复制。
如果后面再跑通几个实体瘤，它就不再只是一款药，而是一座持续生产个性化药物的工厂。
这个想象空间，就完全不一样了。
生物医药要大爆发了
未来十年，生物医药很可能会出现一批非常夸张的大公司。
不只是 Moderna。
礼来这家公司，截至 8 月 19 日，市值已经到了 1.144 万亿美元，离 1.2 万亿非常近。
它靠的主要是 Mounjaro、Zepbound 这些糖尿病和减重药。2026 年第二季度，礼来收入 230 亿美元，同比增长 48%。
为什么医药公司可以大到这个程度？
因为它解决的是肥胖、癌症、糖尿病、阿尔茨海默病。这些需求不会因为经济不好就消失，也不会像一款 App 那样，用户玩腻了就换掉。
一个真正有效的药，可能用十几年，甚至改变整个疾病的治疗方式。
互联网抢的是你的时间，生物医药延长的是你的时间。
这两个东西的价值，不在一个层面上。
不过大家也别看到 Moderna 一天涨 177%，就觉得生物医药以后只涨不跌。
这个行业非常残酷。一项三期成功，一天翻倍；另一项三期失败，也可能一晚上跌掉一大半。
所以一定要看好。
Anthropic
Anthropic据说10月份就要上市了
对于这家公司的分析，我应该是非常非常早了，至少1年前，我就在财富自由群里讲过这家公。
很多人看 Anthropic，还是盯着 Claude 能不能写代码、做表格、替代多少白领。
这些都是明面上的，
但是我认为，Anthropic 真正大的想象空间，最后可能不在聊天机器人，而是在科学和医疗。
大模型如果只是帮医生少写两份病历，帮研究员快一点读论文，它还是一个效率工具。
如果有一天，它可以让一个药物靶点提前几年被找到，让一款药少走几次失败的临床，让罕见病患者更早找到可以尝试的治疗方案，那它就不只是一家软件公司了。
它会变成整个医疗和药物研发系统的一层基础设施。
到那个时候，Anthropic 这种大模型真正为人类造福，我觉得这才是这家公司真正值得你买入的关键点。
为什么我要写这篇文章？
我财富的三大飞轮，即主业电商，媒体杠杆，投资放大效益，
此文属于投资上的生物医药领域，以及在这个领域中寻找【老树发新芽】
还记得老树发新芽的理论吗？来，我们再来同频下：
对于普通人来说，寻找一个符合前四条标准且尚未上市的公司非常困难
但是在二级市场（美股）经常出现一种“老树发新牙”的机会，
即一家早已上市，但一直在该领域默默无闻的公司，因行业洗牌，恰好搭上了新兴行业的爆发
所有人都看好的行业，那是老登资产，市值很难翻几翻，
但是一旦在低点，一旦找到那颗老树，乘着AI的东风发新芽，你的资产有可能再翻几翻。
我们要的不是一时富，而是一世富，必须有策略，有纪律。